尖山火力發電廠是目前澎湖本島惟一之一座火力發電廠，原澎湖電廠建於民國2年，但隨著澎湖經濟發展及生活水準提升，用電需求增加，因此於原澎湖電廠陸續擴增機組，至民國77年，電廠土地使用已達飽和，已無空間可進行擴建，必須另覓新廠址增建新機組，方能解決供電不足問題。

民國83年11月奉行政院核定尖山#1~#4機（各10.443MW）發電計劃，民國90年6月完成商轉。87年3月奉行政院核定尖山#5~#12機（各11MW）擴建計劃，民國91年12月尖山火力發電廠全部機組安裝完成供電，裝置容量合計約129.8MW。

民國94年起開始規劃「台灣~澎湖161kV電纜線路工程」，共包括海纜長度58.8公里，陸纜長度9.1公里，共計67.9公里，線路連接澎湖縣湖西鄉尖山發電廠內之澎湖變電所，並銜接雲林縣境內既有的161kV北港～四湖線，自97年通過環評後開始施作，至110年10月完工並加入運轉。